融资租赁公司工作总结范文第1篇格局决定方向丛林谈到,从企业的角度来讲,CEO、CFO以及具体财务人员对租赁的理解均不一样。CEO考虑的是长期战略的问题,例如,如何通过融资扩大自身经营规模;CFO更多考下面是小编为大家整理的融资租赁公司工作总结【五篇】(全文),供大家参考。
融资租赁公司工作总结范文第1篇
格局决定方向
丛林谈到,从企业的角度来讲,CEO、CFO以及具体财务人员对租赁的理解均不一样。CEO考虑的是长期战略的问题,例如,如何通过融资扩大自身经营规模;
CFO更多考虑的是结构上的问题,例如,如何调节财务报表、规划资本开支、盘活自身资产;
而具体财务人员则考虑的是融资指标、成本控制、渠道选择,等等。
“企业会计格局和需求决定了融资租赁公司的发展方向,如果只是简单地为客户提供融资,那就属于资金密集型的第一阶段;
如果把资产和融资有效结合起来,与CFO做深层次的交流,则进入技术密集型的第二阶段;
如果还能够站在CEO的角度去思考,提供整合的、以客户为中心的服务,即升到第三个阶段,跨入‘高情商’的经营方式。”
因此,融资租赁需要一个结构化的设计:首先是顶层设计,以客户需求为出发点,了解客户的发展规划和思路;
其次是战略规划,租赁行业的空间广阔,根据对每个企业不同的理解和自身能力,其业务范围可以无限放大;
再次是管理和业务结构安排,及具体项目和交易的结构设计;
最后是人力资源与规划的问题,这也是融资租赁行业发展的基石,因为掌握知识的范围越广,能涵盖资本市场、实体经济的范围就越大。“租赁行业的复杂程度远远大于商业银行和投资银行,行业跨度大,对行业知识的要求也非常高。”丛林说。
困局与挑战
数据显示,近年来,融资租赁迎来了爆发式的增长,也面临着多方面困境与挑战。由于后发优势,中国的融资租赁已经和国际接轨。然而,“浓缩式”的跨越发展,让融资租赁行业直接面临高端竞争格局。利率市场化,金融创新加速,融资租赁急需加快国际化进程,并向资产管理的角色转变。
资产质量稳定、风险可控可退,是融资租赁发展的基本保障,也是最大挑战。“如果投资者可以避免重大的损失,高收益就是水到渠成。”丛林说,“其中主要有三个维度的风险,即客户风险、租赁物风险和交易风险。”此外,系统性风险是最大外部挑战,宏观大环境的波动直接冲击经济实体和金融市场,也是租赁行业难以控制和化解的。
目前,租赁行业大致分为三类公司:银行系金融租赁公司、独立租赁公司和厂商租赁公司。银行系金融租赁公司盈利能力低,客户和资产类型局限性大,但拥有相对稳定、充裕的资金实力;
独立租赁公司盈利能力高,经营策略及市场化程度水平较好,但其增长性受限于贷款融资能力;
厂商租赁公司盈利能力中等,设备资产的专业经验较丰富,但客户群及融资均过度依赖集团。丛林称,未来租赁公司更应该扮演一个资源整合专家的角色。
不同类型的租赁公司应根据自身特点,制定有效战略,寻求可持续发展。以银行系金融租赁公司为例,丛林认为,领先的银行系租赁公司,更看重的是长期的价值回报。可以通过内部控制加专业外包的资源整合,形成规模优势和分散化,继而再制定周期控制,得到稳定的长期价值回报。
信用管理和内控系统是银行系租赁公司的真正优势,应采取围绕信用、资产和交易结构的风险管理和评价系统。他解释:“金融租赁业务风险评价指标体系应具体包括客户信用分析、特定交易风险分析和租赁资产评价三方面内容。”
此外,丛林强调,面对金融政策的调整,融资租赁公司需要做出快速反应,特别是针对利率市场化、营改增试点,以及监管政策的调整。
工银租赁On the Runway
根据工银租赁的实际操作经验,丛林介绍了融资租赁的交易模式及资金筹集是如何展开的。
首先,他强调,工银租赁是工银集团一体化战略的重要部署,围绕母行核心竞争策略,形成战略协同。
其次,工银租赁市场占比领先,资产质量稳定。“这符合工行的价值取向,也匹配工行的江湖地位。”丛林介绍,自2008年,工银租赁总资产复合增长79%,利润额复合增长54%,租赁资产行业占比保持在17%,利润行业占比保持在15%,客户信用评级持续稳定,所有权登记、资产估值和保险覆盖率清晰,关注资产比率控制在0.5%以下,拨备覆盖率达到200%以上。
第三,目前工银租赁主要面向航空、航运、设备,及厂商和中小企业几方面展开业务,板块竞争优势突出,涉及不同层次的租赁业务,覆盖大中小型企业客户。“将处于不同周期的行业统一在一个金融租赁公司中进行业务管控是目前最大的挑战。相对来说,厂商的租赁公司业务结构较为简单,产品单一。最危险的是独立租赁公司,没有自己主攻的方向。”丛林说。
第四,融资渠道和资产负债管理是融资租赁的“任督二脉”。在这方面,工银租赁建立了期限合理错配、主动负债管理、内部竞价等机制,保持人民币融资成本在同业中的优势;
通过外储资金、央行货币互存、跨境结构化融资、债券证券化等产品创新,开拓美元融资渠道;
并且通过统筹信用和项目融资方式,引入内部资金转移价格,向主动的资产负债管理方式发展。
融资租赁公司工作总结范文第2篇
根据中国租赁联盟统计,在2006―2013年的八年期间,中国融资租赁业一直呈几何级数式增长,业务总量由2006年约80亿元人民币增至2013年约21000亿元人民币,增长了261倍,可以说是几何级增长的速度。2010年总业务规模跃居世界第二位,仅次于美国。2014年6月底,国内融资租赁业务规模达到2.6万亿元人民币,但是我国融资租赁渗透率仅在4%左右,还远低于欧美等国将近30%的融资租赁渗透率,这也意味着我国融资租赁行业有着巨大的市场空间。
融资租赁行业在快速发展过程中也面临着巨大的资金需求压力,单一的融资渠道及“长债短融”的结构是租赁行业发展遇到的瓶颈。作为一种新的融资方式,资产证券化在证券市场的发展过程中增加了流动性,为我国融资租赁公司的融资方式提供了更多的选择机会。资产证券化的产生对融资租赁行业具有重要的意义。
一、租赁资产证券化定义
租赁资产证券化(Leasing-Backed Securitization ,以下简称LBS)也可以称为租赁资产支持证券,属于资产证券化中企业资产证券化(属于ABS)的一类,是指融资租赁公司(包含内资融资租赁公司、中外合资融资租赁公司、金融租赁公司三类)集合一系列用途、性能、租期相同或相近,并可以产生大规模稳定的现金流的租赁资产(租赁债权),通过结构性重组,将其转换成可以在金融市场上出售和流通的证券的过程。
二、我国租赁资产证券化发展现状
2006年4月,首个租赁资产证券化产品――“远东首期租赁资产支持收益专项资产管理计划”(简称“远东首期计划”)成功发行,这标志着我国融资租赁行业资产证券化模式在资本市场上正式启航。
截止到2014年6月,融资租赁公司获得证监会核准六单租赁资产证券化业务,规模为72.8亿元,占核准企业资产证券化规模16.3%;
已核准租赁资产证券化业务成功发行四单,规模为40.75亿元,占已发行企业资产证券化规模10%。
三、我国租赁资产证券化案例比较分析
1、中外合资租赁公司资产证券化案例比较分析
中外合资租赁公司中目前只有远东国际租赁有限公司分别于2006年及2011年成功发行过两期租赁资产化产品。
(1)首期及二期发起人情况比较。远东国际租赁有限公司(简称“远东租赁”),1991年成立于沈阳,成立时注册资本1000万美元,为中外合资企业,是世界500强中化集团麾下专业从事融资租赁服务的公司。目前远东租赁的注册资本为53271万美元。
根据《远东租赁首期专项资产管理计划资产支持受益凭证募集说明书》及《远东租赁二期专项资产管理计划资产支持受益凭证募集说明书》,对两次发行时点远东租赁同一家企业在不同时点情况进行了比较并汇总,见表1。
从表1可以看出,远东租赁在2006年到2011年无论从资本实力还是人员、业务规模都获得了快速的发展。2011年3月30日,远东宏信有限公司在香港主板上市,成为首家港股上市融资租赁公司。
(2)基础资产比较。根据《远东租赁首期专项资产管理计划资产支持受益凭证募集说明书》及《远东租赁二期专项资产管理计划资产支持受益凭证募集说明书》,对两次发行时点远东租赁发行租赁资产证券化产品基础资产情况整理汇总,如表2。
(3)租赁资产证券化增信方式有显著不同。“远东首期计划”采用的是内外部相结合的方式进行信用增级。内部增级方式就是以次级受益凭证作为对优先级凭证的保证,投资者购买的为优先级受益凭证,而原始权益人远东租赁购买的是次级受益凭证。母公司中化集团对外部增级提供担保,出具单方面保函的目的是为了一旦证券化资产出现偿付困难,中化集团承担不可撤销的连带担保责任,由中化集团以自有资金偿付优先级受益凭证。
“远东二期计划”中,内部增级方式中优先级凭证做了更为细致的分层。同时采用的外部增级方式变为由交通银行根据《流动性支持贷款协议》的约定,在发生流动性支持启动事件后,在承诺额度内向远东租赁提供流动性支持贷款,并直接将贷款资金划转至专项计划账户,由远东租赁和计划管理人将贷款资金用于补充专项计划账户内的资金,以使专项计划账户内资金足以兑付当期兑付日应付的优先级受益凭证的预期收益。流动性支持贷款本息由远东租赁负责向流动性支持机构偿付。
2、内资融资租赁公司资产证券化案例介绍及比较分析
广汇租赁“汇元一期”专项资产管理计划2013年10月18日经中国证监会批准,2013年12月5日成功发行。“汇元一期”是国内首个以汽车融资租赁为背景的公司发行的资产证券化产品,开启了国内汽车租赁公司资产证券化的先河。
2014年6月25日,国泰租赁首支资产证券化产品――“国泰一期专项资产管理计划”在深交所综合协议交易平台正式挂牌。“国泰一期”产品是山东省成功发行的第一支、也是国内融资租赁企业成功发行的第四支资产证券化产品。
两家内资融资租赁公司产品基本情况见表3。
(1)发起人在租赁行业细分方向专业优势明显。发起人新疆广汇租赁服务有限公司(已正式更名为汇通信诚租赁有限公司)是商务部审批的首家汽车融资租赁公司,其主要业务方向就是汽车融资租赁及经营租赁业务,其在汽车租赁领域专业优势明显。
发起人国泰租赁有限公司是目前国内规模最大的矿山机械设备融资租赁服务商。其依托股东方山东国资委及新汶矿业集团有限责任公司资源优势,准确定位市场角色,立足山东,面向全国,逐步发展成为国内规模最大、专业性最强的矿山设备融资租赁服务商,并初步形成了以矿山设备、工程机械租赁为基础,以节能环保设备、运载设备等配合国家热点政策的租赁服务为延伸,以不动产租赁、车辆租赁等其他业务为重要补充的战略发展体系。
两家企业分别在汽车融资租赁领域和矿山机械设备领域有着其独特的专业化优势和资源优势。
(2)基础资产比较分析。第一,行业单一性较强。两家租赁公司的细分专业化发展方向决定了其基础资产的主要构成。广汇租赁的产品中基础资产是广汇租赁发放的27000多笔汽车客户应收租赁款,行业属性明显;
国泰一期中的基础资产中92%的资产是矿山开采设备,其余均为工业制造相关设备,其行业属性也是非常突出。第二,单一合同资产分散程度两极化发展。广汇租赁的基础资产中27000份合同对应应收租赁款余额约为16亿元,国泰租赁一期基础资产中30份合同对应应收租赁款余额约为14亿元。两个产品中基础资产所对应单一合同金额差别巨大。从风险分散角度来说,单一合同金额越小,其违约对基础资产池现金流影响也就越小。第三,租赁业务模式比较分析。广汇租赁的基础资产中27000份合同都是直接融资租赁业务,这与其为股东服务的厂商租赁性质符合。而与其形成反差的是国泰租赁的30份合同都是售后回租业务。
3、金融租赁公司资产证券化案例介绍及比较分析
“工银租赁专项资产管理计划”(以下简称“工银资管计划”)是我国首单以金融租赁公司作为发行主体的证券化产品,初始计划募集金额为20亿元,获批募集金额为15.9亿元。
“民生租赁专项资产管理计划”(以下简称“民生资管计划”)是我国第二单以金融租赁公司作为发行主体的证券化产品,获批募集金额为16.15亿元。
“工银资管计划”和“民生资管计划”获批后,按照要求需要于6个月内完成发行募集工作。但由于工银租赁及民生租赁系银监会监管的金融租赁公司,在当时时点金融租赁公司的相关管理规定中没有涉及资产证券化的相关规定,而超过了制度规定就需要银监会进行审批。银监会最终暂停了工银租赁和民生租赁的发行审批。政策层面成了制约金融租赁公司发行的主要障碍。
不过这个政策层面问题已经获得解决,随着2014年3月银监会修订了《金融租赁公司管理办法》,增加了以下条款:“经银监会批准,符合条件的金融租赁公司可以开办发行金融债券、在境内保税地区设立项目公司开展融资租赁业务、资产证券化等业务。”自政策松绑后,多家金融租赁公司对于资产证券化业务跃跃欲试,5家公司已经上报了各自的产品方案,预计首批金融租赁公司资产证券化产品规模为60―70亿元。
金融租赁行业的资产规模达到1.03万亿元,而行业的产品和业务也在高速发展,这些对于公司资本金都提出了更高要求,各家金融租赁公司都在积极寻找提升资金使用效率的途径。未来租赁资产证券化或将成为包括金融租赁公司在内的金融机构盘活存量的重要手段,也将受到银行间市场和交易所市场投资者的“青睐”。
四、我国租赁资产证券化特点分析
1、2011年重启前后纵向对比分析
比较于首单租赁资产证券化产品,2011年重新开闸之后新发行的租赁资产证券化产品有以下特点。
(1)基础资产种类更丰富。出现了矿业设备融资租赁资产、轨道交通融资租赁资产、海运航空设备融资租赁资产、汽车融资租赁资产等新的种类。更为特别的是,基础资产不再限于动产设备,不动产基础设施资产也开始入池。
(2)信用增级措施丰富。增信手段上进行了创新,远东二期采用了差额支付承诺和流动性支持两种手段;
国泰专项资产管理计划采用了差额支付承诺的手段进行外部增信。
(3)运用更加市场化的手段确定发行利率。采用了簿记建档方式确定受益凭证预期收益率,所确定的收益率包含了投资者对未来利率波动的考虑。
(4)偿付方式上采用过手摊还方式。用于收回专项计划账户每期的沉淀资金,降低了原始权益人融资成本。
融资租赁公司工作总结范文第3篇
承租人按合同规定支付各期的应付融资租赁款时,借记“长期应付款——应付融资租赁费”科目,贷记“银行存款”科目。对承租期间及以后应计提的折旧,借记“制造费用”科目,贷记“累计折旧”科目。租赁期满,按合同要求支付租赁结束的购买价时,借记“长期应付款——应付融资租赁款”科目,贷记“银行存款”科目,同时,对所有权已转归承租人的设备,应进行转账,借记“固定资产——生产经营用固定资产”科目,贷记“固定资产——融资租入固定资产”科目。
例1:2002年12月1日甲公司与乙公司签订一份租赁合同。租赁合同规定:租赁的标的物为一条A产品生产线;
租赁开始日为2003年1月1日;
租赁期为从租赁开始日起36个月,即3年;
甲公司自2003年1月1日起每半年于月末支付租金300000元;
A产品生产线的保险费、维护费等费用都由承租人甲公司负担,估计每年约20000元;
A产品生产线在2003年1月1日的账面价值为1400000元;
租赁合同规定的半年利率为7%;
A产品生产线的估计使用年限为16年,已使用6年,估计期满时无残值;
租赁期结束时,甲公司享有优惠购买该生产线的选择权,购买价为200元,估计该日租赁资产的公允价值为160000元。假设租入生产线的账面价值占甲公司资产总额的30%以上,并且不需要安装。
分析:本例中存在优惠购买选择权。优惠购买价200元,远远低于行使选择权日租赁资产公允价值160000元(200÷160000=0.125%),所以,2003年1月1日租赁开始日,就可以合理地判断甲公司将会行使这项选择权;
此外,最低租赁付款额的现值为1430233.20元,占租赁资产原账面价值的比例为102.16%(1430233.20÷1400000),高于90%;
基于以上分析,可以认定这项租赁为融资租赁。
最低租赁付款额为:300000×3+200=1800200(元)
最低租赁付款额的现值为:300000×4.767+200×0.666=1430233.20(元)
(查年金现值表或复利现值表:N为6,I为7%)
未确认融资费用为:1800200–1400000=400200(元)
承租人甲公司应作如下会计分录:
1、2003年1月1日租入A产品生产线时:
借:固定资产——融资租入固定资产1400000
未确认融资费用400200
贷:长期应付款——应付融资租赁款1800200
2、2003年6月30日支付第一期融资租赁款时:
借:长期应付款——应付融资租赁款300000
贷:银行存款300000
3、2003年12月31日支付第二期融资租赁款时:
借:长期应付款——应付融资租赁款300000
贷:银行存款300000
4、2003年年末,按直线法分摊三分之一的未确认融资费用时:
借:财务费用133400
贷:未确认融资费用133400(400200÷3)
(2004年和2005年同期作与2、3、4相同的会计分录)
5、从2003年起,按估计的尚可使用年限10年平均计提折旧时:
借:制造费用140000
贷:累计折旧140000(1400000÷10)
6、租赁期满,2006年1月1日支付租赁结束时的购买价200元时:
借:长期应付款——应付融资租赁款200
贷:银行存款200
7、该生产线所有权转归本公司时:
借:固定资产——生产经营用固定资产1400000
贷:固定资产——融资租入固定资产1400000
如果在租赁开始日,承租人租入资产的原账面价值小于或等于承租人资产总额的30%,那么,在租赁开始日,承租人应按租赁资产的最低租赁付款额,借记“固定资产——融资租赁固定资产”科目,贷记“长期应付款——应付融资租赁款”科目。
如果承租人融资租入的固定资产在租赁开始日需要经过安装才能投入使用,那么,承租人应先通过“在建工程”科目核算,在安装完毕交付使用时,再由“在建工程”科目转入“固定资产——融资租入固定资产”科目。
例2:丙公司以租赁方式租入全新的设备一台,根据协议确定的租赁价款为800000元,按协议规定,该设备价款分5年于每年年初初支付,其折旧年限为8年,预计净残值为5000元。签订合同后在十天内丙公司向出租方支付租赁保证金170000元及手续费16000元。租赁期满时需支付该设备转让费10000元(估计该日租赁设备的公允价值为280000元),同时取得该设备的所有权。该租赁设备的价值仅占丙公司总资产的3%.丙公司另以存款支付运杂费、保险费等25000元,发生安装调试费15000元。公司采用平均年限法计提折旧。
分析:本例中存在优惠购买选择权。优惠购买价10000元,远远低于行使选择权日租赁设备公允价值280000元。所以,租赁开始日就可以合理地判断丙公司将会行使这项选择权。基于以上分析,可以认定这项租赁为融资租赁。丙公司的账务处理如下:
1、签订合同后第十天,开出转账支票支付租赁保证金及手续费(在10个月内摊销):
借:其他应收款——租赁保证金170000
待摊费用——租赁手续费14400
财务费用——手续费1600
贷:银行存款186000
2、租入需安装设备时:
借:在建工程——×设备安装工程810000
贷:长期应付款——应付融资租赁款810000
3、支付运杂费、保险费时:
借:在建工程——×设备安装工程25000
贷:银行存款25000
4、以存款支付安装调试费时:
借:在建工程——×设备安装工程15000
贷:银行存款15000
5、租赁设备达到可使用状态时:
借:固定资产——融资租入固定资产850000
贷:在建工程——×设备安装工程850000
6、租赁期间于第一年年初支付融资租赁款时:
借:长期应付款——应付融资租赁款160000(800000÷5)
贷:银行存款160000
(第
二、
三、四年年初作以上同样分录)
7、在折旧年限内每年应计提折旧=(850000–5000)÷8=105625(元)
借:制造费用105625
贷:累计折旧105625
8、第五年年初,以原支付租赁保证金抵最后一期租金时:
借:长期应付款——应付融资租赁款160000
贷:其他应收款——租赁保证金160000
9、租赁期满以原支付租赁保证金抵设备转让费时:
借:长期应付款——应付融资租赁款10000
贷:其他应收款——租赁保证金10000
10、该设备所有权转让转归本公司时:
借:固定资产——生产经营用固定资产850000
融资租赁公司工作总结范文第4篇
我国融资租赁业发展的现状
(一)与世界发达国家之间的差距我国融资租赁业起步较晚,与国外相比,租赁交易额、租赁市场渗透率及其对GDP的贡献等方面都存在较大的差距(见表1)。我国融资租赁行业发展水平与世界发达国家相比差距较大,但融资租赁行业又是促进固定资产投资和中小企业技术升级的有利工具,不尽快解决行业发展面临的诸多实际问题,特别是尽快完善融资租赁法制建设,无疑将影响融资租赁业在推进盘活国有资产、优化资源配置、刺激企业技术升级改造、提高企业技术水平、促进中小企业发展、引导消费、增加就业等诸多方面发挥的积极作用。加快融资租赁行业发展对我国国民经济的持续健康发展具有重要意义。(二)我国现阶段融资租赁业发展的状况我国的融资租赁业务是由荣毅仁先生在改革开放之初从国外引进的,1981年4月,中国第一家融资租赁公司———中国东方租赁公司成立,标志着我国现代租赁业的开始。30多年来,中国融资租赁业的发展道路并不顺遂,其中经历了快速发展阶段(1981年至1987年)、行业整顿及法制建设阶段(1988年至2003年)、重新振作阶段(2004年至今)。我国融资租赁业经过“十一五”期间以来的快速发展,已成为我国现代服务业的新兴领域和重要组成部分,在社会融资结构中所占比重不断扩大,对扩大内需、带动出口、促进经济发展等发挥了重要作用(见表2)。预计在“十二五”期间中国融资租赁业仍将保持快速发展的势头,到2015年,全国融资租赁业务总量将超过2万亿元,融资租赁业将成为银行信贷和证券融资的一个重要补充,形成一个新的稳定的资金供应体系。融资租赁业的快速发展与中央各部门及各地方政府的扶持是分不开的。自2004年起,商务部会同国家税务总局连续开展了9批内资融资租赁试点工作,并于2010年将外资融资租赁公司的审批权下放到省市区商务委和部级开发区,以促进外资融资租赁公司的发展。在“十二五”时期,融资租赁业这一集融资与融物、贸易与技术更新于一体的新型非银行金融业务越来越受到中央各部门的重视,2011年初颁布的《中共中央国务院关于加快水利改革发展的决定》提出将“探索发展大型水利设备设施的融资租赁业务”,首次将“融资租赁”一词写入中央一号文件。2011年12月15日商务部《商务部关于“十二五”期间促进融资租赁业发展的指导意见》,提出“十二五”时期将创新融资租赁业经营模式,优化融资租赁业发展布局,拓宽企业融资渠道,进一步促进融资租赁业的发展。在中央有关部门日益重视融资租赁业的发展,并出台促进政策的同时,上海浦东新区、昆明市、武汉市等各地方政府为发展金融产业、促进当地经济发展,相继出台了一系列关于促进融资租赁业发展的政策措施。如天津市,自2006年国务院《关于推进天津滨海新区开发开放有关问题的意见》,将滨海新区发展上升为国家战略后,天津市金融终于迎来了前所未有的发展契机,而发展“融资租赁业”则被视为其追赶北京、上海金融中心建设的差异化全新定位。融资租赁业的快速发展对滨海新区以及天津市的经济建设起到了巨大的推动作用,2010年天津市滨海新区GDP总量超过上海的浦东新区。在天津市“自费闹革命”的过程中,融资租赁业被认为是其经济快速发展的“助推器”,通过融资租赁成功地嫁接了银行资本,盘活了政府资产;通过积极运作天津市地铁、节能减排、污水处理等项目,有效地解决了财政资金不足的问题。天津通过先行先试,现已成为中国融资租赁业发展的前沿阵地。为了将天津建成全国性金融中心,天津市将融资租赁业作为发展金融产业的三项重点工程之一。其做法主要有以下几个方面:1.加强对融资租赁市场的培育和政策支持。天津市在全国率先制定、出台了《关于促进我市租赁业发展的意见》,这个文件在融资租赁企业设立方面、租赁公司融资、项目营销及一系列财政、税收优惠政策方面都给予了大力支持。2.加强行业管理、规范市场行为。成立了政府导向的天津市租赁行业协会,充分发挥协会的桥梁纽带功能,及时反映租赁行业的诉求,建立和完善行业自律管理约束机制,制定行业规范和职业道德准则,维护公平竞争环境,切实履行好服务企业的宗旨,为租赁行业的发展提供咨询和管理培训等服务。3.利用滨海新区先行先试的优势,争取国家政策支持。如对天津市设立的融资租赁公司运作的所有权转移给境外企业的融资租赁船舶出口实行增值税免税、退税;允许金融租赁公司在保税地区设立融资租赁项目公司;滨海新区法院审理融资租赁案件先行先试政策。天津市经济与融资租赁相互促进、共同发展的伴生关系对于江西经济建设具有重要的借鉴意义。
江西融资租赁业发展现状的思考及应对措施
江西省融资租赁业的发展与全国其他地区的发展是同步的,但经过近几年的发展,江西省的融资租赁业的发展远远落后于融资租赁业发展较快的地区。截至目前,在江西省注册的融资租赁法人机构仅有2家,其中一家去年底才刚刚完成公司注册。真正在长期运营的只有一家,其注册资金只有8000万元,长期面临注册资本金少、自身融资困难、外部发展环境不明朗等问题的困扰,无法充分发挥其作为促进中小企业融资、解决政府重大项目建设资金短缺融资平台的作用。江西省委省政府在“十二五”规划中明确提出全力支持南昌加快发展,把南昌打造成带动全省发展的核心增长极,全力支持南昌重大产业项目建设,促进南昌加快形成3个千亿元、5个500亿元制造业集群。省委、省政府的重大决策为江西省融资租赁业发展提供了广阔的舞台。充分发挥融资租赁盘活固定资产、嫁接金融资本的作用,更好地促进全省融资租赁业的发展,服务经济建设,结合江西省的实际情况,现提出如下应对措施。(一)加大宣传力度,营造良好的市场氛围融资租赁不仅仅是一种解决资金问题的方式和手段,更是一种盘活固定资产、有效税收筹划、降低资产负债率、嫁接银行资本的媒介和渠道。为提高融资租赁的市场认知度,应营造适合融资租赁业发展的市场氛围:一是加大管理部门培训力度,提高驾驭现代金融工具的能力。二是发挥新闻媒体作用,提高融资租赁社会认知度。通过电视、报纸、网络等媒介,加大对融资租赁的宣传力度,使更多的企业熟悉、了解融资租赁这一金融工具。为提高企业运用融资租赁调节财务报表、盘活固定资产、解决资金瓶颈,实现资产保值、增值的意识和能力奠定坚实的社会基础。三是加强理论研究,为融资租赁发展提供指导。鼓励党校及相关大专院校开设融资租赁相关课程或开展专项研究,为提高融资租赁相关政策、理论研究水平,着力培养融资租赁行业发展所需的专业人才奠定坚实的理论和人才基础。鼓励融资租赁行业利用协会、论坛、研讨等多种形式,归纳总结全省融资租赁的经验做法,指导融资租赁的不断发展。(二)统一规划,加强领导,推动融资租赁业健康发展为加强统筹管理和规划,全面推动融资租赁业快速发展,一是落实融资租赁组织管理机构,如在省政府金融办设立融资租赁业务小组,负责反映、协调和推动解决融资租赁业发展中遇到的困难和问题,积极配合融资租赁企业梳理与省商务厅、各级工商行政管理及财税部门的关系,并研究制定有针对性的政策措施,促进融资租赁的健康发展。二是把融资租赁作为实施“十二五”规划的重要手段。明确“十二五”期间融资租赁业的发展规划和主要任务,将融资租赁公司作为支撑省重大项目、重点工程有效实施的重要融资平台之一,通过与信托、银行等金融机构的合作、开展同业联合租赁等方式,有效嫁接银行和其他社会资金。三是加强省内租赁公司业务发展的规划指导。发挥省国资委的组织推动作用,提高租赁公司对国有企业租赁业务的渗透度,提升融资租赁的社会影响,推动省内融资租赁业向规模化、集群化方向发展。(三)加大政策扶持力度,为融资租赁业营造宽松发展环境借鉴天津、上海等地的做法,由省政府制定出台推动融资租赁业发展的政策和指导意见,推动融资租赁业的快速发展。支持和鼓励江铜、新钢、江钨等省内大型国有企业,鄱阳湖生态经济区建设有关项目通过融资租赁的方式融通资金;支持政府部门通过融资租赁的方式解决新建供水、供电、污水处理项目中的资金问题;支持政府部门以融资租赁为媒介,以售后回租的方式盘活市政基础设施等存量资产和沉淀资金。在引进人才方面,制定引进融资租赁人才方面的优惠政策,鼓励企业大力引进具有专业知识、专业技能,尤其是拥有融资租赁经验的人才。对于引进的高端融资租赁人才给予补贴和奖励。在财税政策方面,明确通过融资租赁方式进行的固定资产购置纳入增值税抵扣范围,印花税予以优惠,技术改造和技术升级的予以一定额度的税收抵免。允许融资租赁公司发生的风险损失在所得税前扣除。(四)明确融资租赁地位,完善租赁物权属管理体系首先,要明确融资租赁公司作为准金融机构的定位,将融资租赁公司纳入省政府金融办统筹管理的范围中,并逐步放开对融资租赁公司的经营限制。其次,要完善租赁物权属管理体系:一是依法明晰权属和办理权证,规范行政机关、企事业单位的资产管理,明确产权、物权、债权、股权等权属关系,并办理相关权证。二是依法办理租赁物权属凭证。有关部门需根据融资租赁公司的相关申请,及时办理租赁物的权属变更、转移、转让手续并发放相关证明。三是建立融资租赁合同下租赁物权属状态的管理制度。从事融资租赁活动的租赁公司须在中国人民银行征信中心下的融资租赁登记公示系统办理融资租赁合同登记,将融资租赁合同中的租赁物权属状态公示;各金融机构及其他权利人在办理相关资产抵押、质押等业务时需登陆融资租赁登记公示系统查询有关标的物的权属状态;承租人未经出租人许可不得将已在融资租赁登记公示系统登记的租赁物进行质押、抵押、转让、转租、投资入股等处置,也不得将租赁物转让给其他人。(五)充分借助鄱阳湖生态经济区建设上升为国家战略的机遇,实现江西省融资租赁业的试水破题如对省内设立的融资租赁公司运作的所有权转移给境外企业的融资租赁船舶出口实行增值税免税、退税;允许企业通过融资租赁方式引入固定资产时,可正常抵扣增值税进项税额;在设备符合减免进口关税的条件下,将租赁公司纳入享受关税优惠政策的范围内,同时准予承租人以自身的特定减免税设备向租赁公司办理售后回租业务,设备可继续享受原有税收优惠政策等。通过鄱阳湖生态经济区的优势,争取更多的国家支持,力争政策引导,使江西发展成为中部地区融资租赁的中心区域之一,推进省内经济的快速开展。总之,融资租赁业的发展对江西经济建设具有巨大的促进和推动作用,特别是在江西省经济建设各项事业蓬勃发展、全面落实进位赶超的今天,正视差距,迎头赶上,快速推动江西融资租赁业的发展具有十分重要的现实意义和战略意义。在江西省委、省政府的推动下,江西省融资租赁业必将迎来发展的春天,融资租赁业的发展也必将有效推动江西省经济进步,为实现科学发展、进位赶超、绿色崛起的战略目标,为江西经济的腾飞作出积极的贡献。
本文作者:孙东工作单位:江西省招标咨询集团
融资租赁公司工作总结范文第5篇
短短五年,中国的金融租赁业突然变“开金融租赁业突然变“开朗活泼”,不复往日的朗活泼”,不复往日的低调。改变从政策的放改变从政策的放闸开始。
2007年3月,银监会颁布了《金融租赁公司管理办法》,允许我国商业银行投资设立金融租赁公司。当年末,银行系金融租赁公司便开始出现在公众的视野。
背靠银行,银行系金融租赁公司从2008年初的资产规模还不足300亿元,到今年二季度末,这个数字已经爆涨到9021.66亿元,增长了30倍,成为资本市场中不可忽视的一支力量。
究竟金融租赁公司在这几年发生着怎样的故事?《英才》记者专访国银、民生、光大三家金融租赁公司的负责人,听听他们的讲述。
国银租赁 趟深水区
从世界范围来看,全球近三分之一的固定资产投资是通过租赁方式完成的。但在中国,它多少还保持了几年舶来品的神秘。
在2001年以前,中国的航空租赁市场基本是外资的天下。后来,深圳金融租赁公司在飞机租赁方面成功破局。再后来,这家1984年便已成立的公司引起了国家开发银行的注意,最终在其基础上获得重组增资,于是国银租赁诞生了。
“正因此,我们对行业的认识会更深刻。”国银租赁总裁于顺明对《英才》记者说:作为国内最早开展飞机租赁业务的公司,国银租赁充分利用先发优势,迅速做大。目前机队已达到150架,分布在20个国家和地区的37家航空公司,飞机租赁资产余额约400亿元人民币。
规模之外,飞机租赁业务还带来一个最大的隐形好处:它能让国银租赁的业务保持健康的结构。国银租赁总裁于顺明:因为其飞机租赁业务大部分属于经营租赁,经营租赁是目前制约经营租赁业务发展的主要因素是税收问题。按现行税收政策,经营租赁的计税基数为租金总额。如果像融资租赁那样以租赁收益为计税基数,也就是租金总收入扣除资产买入价格,一定会极大地促进经营租赁的发展。融资租赁发展的较高级阶段:对承租人而言,经营租赁可有效解决贷款以及其他融资渠道解决不了的问题,如租赁的资产不计提折旧、不改变其资产负债率,具有规避资产贬值风险、节约资产管理成本、优化财务结构等优点。
然而对出租人来说,经营租赁回报率高但风险很大,因为租赁资产计入其固定资产,需计提折旧,承担残值风险,而且对租赁物的选择要求高,要求租赁标的物保值性和通用性强、易处置,对风险控制和资产管理能力也有更高层级的要求。
尽管经营性租赁是租赁行业的深水区,这水却也不得不趟。
金融租赁公司如果仅开展单一的融资租赁业务,仅仅相当于担任往来于银行和实体经济间搬运资金的“二道贩子”,在资金来源和成本等方面根本无法与银行竞争。“
业务结构的转型促使国银租赁的组织形态随之而变。在事业部制模式的改革上,航空事业部也成为其第一个试点。推进事业部制模式是国银租赁今后一段时期业务机构设置的方向,“慢慢还会在船舶、车辆、工程机械逐步增设事业部,成熟一个推一个。”
事业部改革也仅仅是第一步。国银租赁未来,国银租赁的品牌下很可能会汇聚多家细分行业的子公司。
“只要未来团队建设、风控、效益各方面条件成熟了,成立专业子公司的愿望一定会实现。”于顺明对国银租赁的发展充满信心。
民生租赁 已能独立生存了
从来自中国银行业协会金融租赁委员会的数据显示:在2013年上半年,无论是总资产、营业收入还是净利润,成立于2008年的民生金融租赁都稳居金融租赁行业企业的前三。
“这五年主要是在探路。”民生金融租赁总裁周巍却告诉《英才》记者,起初筹备期时,税收发票都不知道跟哪开去,就因为行业实在太小了。“财政部、税务总局那么大的职能部门,不能专门为一个小行业弄个政策出来。”
业绩之外,是对行业的责任感帮助民生租赁赢得了更多的认可。“最后工商海关税务都跑了一圈,路还是税务都跑了一圈,路还是顺了。很多都是超顺了。很多都是超出一个个体的事,但你必须去做,否则就会拖下去。”
好在第一批银行系金融租赁的老总们基本来自银行,他们带来了高素质的团队、资本金和银行的影响力。同时,随着政府重视,租赁的社会认知度也在不断提高。
解决了生存问题,就要开始想自己走哪条路。
“我们不会变成民生贷款公司。哪个行业都可以成为银行的服务对象,而租赁却不同,做得再大也要记住自己是个产品公司。”在周巍看来,专业化就等于竞争力,这是租赁公司最重要的商业模式和盈利的前提条件。
与银行贷款的风险评判方式不同,比起企业的信用等级和抵押物,租赁物本身的价值才是风险控制的关键。换句话说,出租人必须对融资租赁的设备相当了解才能玩得转。所以,租赁业不会变成银行一样什么都干的“巨头”,专业化是一种必然的趋势。
“今后,单独一家租赁公司经营的行业肯定会越来越少,但它在某一特定产品上会拥有很大的市场份额。”周巍如此描述未来的租赁市场格局。专业化发展算是行业内公司共同需要攻克的难题,毕竟在金融租赁业的风险管理、业务特征、商业模式都与银行不一样,如果用商业银行的经营规则去监管租赁,那行业就没有发展前途了。所以我们现在也在推动这方面的立法。另外,国际化也是租赁业必须走的道路,尽快打通其间瓶颈对我国经济的发展是非常有好处的。租赁公司的总资产中,经营租赁资产的平均占比尚不到20%。与业界不同的是,民生金融租赁还给自己额外选了一条辛苦的道路。
有金融租赁业人士对《英才》记者表示,希望政策能放开银行系租赁公司母行对子公司的授信限制,更充分地发挥母行资金来源的优势。但周巍却告诉《英才》记者:“作为银行系租赁公司,我们不那么依赖民生银行,没有拿母行一分钱。”
基于民生文化公司必须在市场的环境里独立生存发展,无论是融资还是业务、风控,全部通过自己的专业团队去完成。另外,为了避免流动性风险,民生金融租赁从开业起就引入中长期资金匹配概念,尽管这需牺牲部分当前收益。目前公司的中长期资金占比居银行系租赁公司最高。
市场化独立发展给团队带来的压力可想而知,不过周巍对此似乎并不担心,他甚至还主动提起了最近金融从业人士唯恐避之不及的“钱荒”,“6月公司面临上百亿的还本付息,我们轻松应对,说明民生租赁已经具备了独立的生存能力。”
光大租赁 可复制更重要
巨大的舵和地球仪在这间木质结构的会议室里十分显眼,仔细看,还会找到几架战斗机的模型。这些元素给人一种错觉——这里更像是一艘大船的驾驶室。
记者把这种感觉告诉光大金融租赁总裁潘明忠,他哈哈大笑:“这是总行的旧办公楼,我们为了降低成本,都没怎么装修——舵和飞机模型,都是客户送的。”
光大金融租赁的注册资本金确实不多,仅相当于国银租赁的十分之一。它的经营重点也并非飞机和船舶。远离这些业务,而选择以工程机械设备为本,固然有对资本金和行业行情的考虑,更因为其他方面的优势太显而易见:光大金融租赁的母公司光大银行,在工程机械按揭方面占据了50%以上的市场份额。
这家成立于2010年的金融租赁公司,经历了比同业更短的摸索期。在潘明忠看来,光大金融租赁从开始便心无旁骛:“就是靠做工程机械起家的,品牌在总行那边形成了,我们跟着沾光。”
企业有多种选择,可以向总行申请估和接受,交易才能活跃起来。否则没有后面配套的设备流通的市场,直租业务很难快速发展。离开这个租赁的本源,租赁就变成融资了,对公贷款,也可以选择按揭或租赁。这就对于整个工程机械的产品链形成了完整的组合。从银行角度看,围绕不同客户的不同需求,都有合适的产品。工程机械设备的直租业务,一度占到其全部业务的40%以上。
不过,潘明忠也承认,最近几年来工程机械行业有点萎缩,这个比例近来有所下降。
“宏观形势随时在变化,业务的配比也随时在调整。为了专业化是不是应该百分之百都做工程机械呢?显然不是这样。而具体的业务比例多少算合适,若完全仰赖模型来配置,也要面对很大的风险。”
潘明忠认为,专业化不等于只做一个行业,而是针对某个产品的业务人员、操作流程、管理方法的专业性。“产品不能复制,但模式可以复制出来。我们正在重点培育新能源汽车行业,已经在接触具体项目了。”
即使不做飞机、船舶等大型设备的租赁,金融租赁行业也仍是典型的资金密集型行业,光大租赁难道没有这个压力?